X SLV Diagonal spread - máj 2011

Založenie: Call 40 júl (??.5.11)
Adj.: Call 38 jún Plánujem držať do expirácia short opcie, resp. do dosiahnutia zisku.
Otváracia cena: 0,06 $
Zatváracia cena:
Náklady: 12 $
Max. strata: obrovská
Max. zisk: 250 $
Pomer potenc. zisk / potenc. strata: 10 %?
Plánovaný zisk: 150 $
Zatvorené so stratou: 28 $ (v rátane komisií)

Poznámky:
Prečo diagonal spread? 6.5 pri korekcii na striebre som kúpil lacné call opcie 40. Dnes to vyzerá tak, že šlo len o korekciu a zostup bude pokračovať. Preto zmierňujem náklady na nákup call opcií a súčasne sa nezbavujem možnosti zarobiť. Predal som teda Call 38 za 0,72$.

17.5.2011 SLV -> 33,09 (0,73%). Pre diagonal spread je dôležité, aby sa síce kurz posunul, ale pomaly, resp. až ku termínu expirácie. Viď. obrázok:



18.5.2011 SLV skokovo posilnilo s komoditami. Uvedomil som si, že takýto prudký rast mi může spôsobiť veľké straty, preto som radšej odkúpil späť short opciu (strata - 8 $).

19.5.2011 SLV klesá, trhy sa po včerajšom odraze nevedia vydať jedným smerom nahor. Neustále kolíšu, vypadá to skôr tka, že včerajší odraz bol falošný. Predal som preto aj long call (strata -16 $)

Závery:

1. Celkovo ma tento pokus s dlhou pozíciou vyšiel na - 24 $. 
2. Diagonal spread je veľmi nebezpečný pri prudkom pohybe. To sa nedá veľmi odhadovať a preto ho nebudem používať. 
3. Čas hrá proti nám, riziko bolo veľké aj preto, že strike boli OTM a nebol nikdy vhodný čas na uzavretie so ziskom pričom hodnota opcií neustále s časom strácala.
4. Vhodnejší je Directional calendar na PA s malými zmenami v priebehu dňa, kde nám čas prináša zisk.